半导体10月投资策略：8月全球半导体销售额创历史新高 推荐细分龙头

　　9月SW半导体指数上涨22.51%，估值处于2019年以来66.86%分位2024年9月SW半导体指数上涨22.51%，跑赢电子行业3.39pct，跑赢沪深300指数1.54pct；海外费城半导体指数上涨0.28%，台湾半导体指数上涨0.01%。从半导体子行业来看，模拟芯片设计（+26.04%）、数字芯片设计(+24.81%)涨跌幅居前；集成电路封测（+14.36%）、半导体设备(+18.13%)涨跌幅居后。截至2024年9月30日，SW半导体指数PE（TTM）为80.11x，处于近2019年以来的66.86%分位。SW半导体子行业中，集成电路封测和半导体设备PE（TTM）较低，分别为54倍和55倍；半导体材料估值最高，为97x；半导体设备处于2019年以来较低估值水位，为18.45%。　　l 2Q24半导体重仓持股比例为8.4%，超配4.8pct2Q24基金重仓持股中电子公司市值为3531亿元，持股比例为14.6%；半导体公司市值为2022亿元，持股比例为8.4%，环比提高0.9pct。相比于半导体流通市值占比3.6%超配了4.8pct。2Q24前二十大重仓股中，新增恒玄科技、雅克科技、中科飞测、瑞芯微，取代通富微电、芯源微、长川科技、峰